[澎湃新闻网]美国两教授获经济学诺奖，哈特曾任上海交大顾问[图]

北京时间10月10日17时45分，2016年诺贝尔经济学奖揭晓。瑞典皇家科学院诺贝尔奖评审委员会宣布，将2016年诺贝尔经济学奖授予美国哈佛大学经济学教授奥利弗·哈特（Oliver Hart）和麻省理工学院经济学教授本特·霍姆斯特罗姆（Bengt Holmstrom），以表彰两人在契约理论方面的贡献。    

今年68岁的奥利弗·哈特出生于英国伦敦，是哈佛大学Andrew E. Furer经济学教授，经济计量学会、美国人文与科学院院士，英国科学院院士，不完全合约理论的开创者之一。他1974年获得普林斯顿大学经济学博士学位，其研究领域涉及微观经济理论、企业理论、合约理论、法学与经济学。哈特教授在企业理论上作出过突出贡献，他与格罗斯曼（Hart＆Grossman，1986）以及与穆尔的论文（Hart＆Moore，1990）奠定当代企业理论的基础，并为企业理论确立了一个基于不完全合约理论的分析框架。他的《企业、合约与财务结构》（1995）已是企业理论的经典教科书。 

值得注意的是，自2006年起，奥利弗·哈特曾担任上海交通大学高级学术顾问。 

本特·霍姆斯特罗姆今年67岁，出生在芬兰赫尔辛基。他的硕士和博士就读于斯坦福大学，此后曾在西北大学和耶鲁大学任教，1994年起任教于麻省理工学院。1999-2012年曾在诺基亚管理层工作。霍姆斯特罗姆是一位知名的微观经济学家，他最知名研究领域为契约和激励理论，特别是将相关理论用于公司，企业治理及金融危机期间流动性问题的研究。 

契约理论是研究在特定交易环境下来分析不同合同人之间的经济行为与结果，往往需要通过假定条件在一定程度上简化交易属性，建立模型来分析并得出理论观点。而现实交易的复杂性，很难由统一的模型来概括，从而形成从不同的侧重点来分析特定交易的契约理论学派。哈特和霍姆斯特罗姆提供的理论工具，对于理解现实生活中的契约和制度认识，以及在合同设计中潜在的缺陷很有价值。 

“我凌晨4:40就醒了，还在想这么晚都没通知，今年估计不是我。但幸运的是，电话响了。”收到获奖消息时，奥利弗·哈特说：“我第一反应是拥抱我的妻子，叫醒我的小儿子……然后去找我的获奖同伴说话。”    

诺贝尔经济学奖是唯一一个不是根据创始人阿尔弗雷德·诺贝尔（Alfred Nobel）遗愿设立的奖项。阿尔弗雷德·诺贝尔在其遗嘱中最初设立的五个奖项是医学、物理、化学、文学和和平奖，并于1901年开始颁发，经济学奖不在其列。    

在1968年瑞典中央银行成立300周年之际，为纪念瑞典著名化学家诺贝尔，当时的行长艾斯伯林克倡议增设“瑞典中央银行纪念诺贝尔经济科学奖”，这一倡议得到了瑞典皇家科学院的批准，该奖项被后人习惯地称为诺贝尔经济学奖。经济学奖和其他奖项一起宣布，其基础理念和流程也与其他奖项的评选一样，同样享受110万美元奖金，并在每年12月的诺贝尔颁奖典礼上颁发。    

自1969年以来，诺贝尔经济学奖获得者包括保罗·萨缪尔森（Paul Anthony Samuelson）、弗里德里希·哈耶克（Friedrich August von Hayek）、米尔顿·弗里德曼（Milton Friedman）等。    

诺贝尔奖评选委员会的颁奖声明全文：

现代经济由无数的契约组成。哈特和霍姆斯特罗姆所创造的新的理论工具，对于我们理解现实生活中的合同和机构，以及合同设计中的潜在缺陷，都非常有价值。    

社会上的许多契约关系，包括股东与管理层、保险公司与车主，或是公共机构与供应商之间等。由于这种关系通常意味着利益冲突，因此合同必须被恰当地设计，以确保各方互惠互利。今年获奖者创立的契约理论，可以分析合同设计中许多不同的问题，比如高管基于业绩的薪酬、保险领域免赔额和自费部分、上市公司的私有化。    

在上世纪70年代后期，本特·霍姆斯特罗姆展示了一个委托主体（比如一家公司的股东），应该如何设计为代理人（比如公司的CEO）设计最佳契约合同，这个代理人的部分行为是委托主体所观察不到的。霍姆斯特罗姆的信息原则（informativeness principle）精确地解释了合同应该如何处理代理人薪酬与绩效挂钩之间的关系。使用基本的委托代理模型，他展示了最优合同是如何仔细地对冲风险与激励。在后续的工作中，霍姆斯特罗姆将这些理论运用到更实际的设置中，例如，员工不仅有薪资奖励，还有潜在的升职激励；当经理人努力完成任务时，管理层可能只看到一些局部的指标；团队中的个人也可以自由地借助他人的努力。    

在上世纪80年代中期，奥利弗·哈特为契约理论开创了一个新的分支，对这一领域作出了巨大贡献。这个分支主要研究一些不完全契约的重要案例。    

由于一个契约不可能覆盖所有的细节，这个分支理论阐述了如何对控制权进行最佳配置：合同的哪一方在某种情况下有权做出决定？哈特的不完全契约理论成果对企业的所有权和控制权提出了新的见解，并对多个经济领域、政治科学和法律上产生了巨大影响。他的研究成果提供了新的理论工具，人们可以借此研究诸如哪些类型的公司应该合并、债务和股权融资的如何合理搭配、学校或监狱等机构应该私有还是公有等问题。    

得益于哈特和霍姆斯特罗姆的创始性研究，他们使契约理论成为一个成果丰硕的基础研究领域。在过去的数十年中，他们还对这一理论进行了多方面的应用。他们对契约安排最优化的分析为许多领域的政策和制度设计奠定了理论基础，这些领域覆盖破产立法与政治体制。    

关于诺贝尔经济学奖（1969-2015）的几个有趣数字：

47： 自1969年以来，诺贝尔经济学奖总共颁发了47次。

24： 有24届诺贝尔经济学奖只授予一人。

1： 至今为止，只有一名女性经济学奖获此奖项——2009年得主埃莉诺·奥斯特罗姆（Elinor Ostrom）。2009年10月12日，瑞典皇家科学院宣布，将2009年诺贝尔经济学奖授予美国经济学家埃莉诺·奥斯特罗姆和奥利弗·伊顿·威廉森，以表彰她“在经济管理方面的分析，特别是对公共资源管理上的分析”。

51： 最年轻的诺贝尔经济学奖得主是肯尼斯·约瑟夫·阿罗（Kenneth J. Arrow），1972年获奖时是51岁。1972年，因在一般均衡理论方面的突出贡献，他与约翰·希克斯共同荣获诺贝尔经济学奖。

90： 最年长的诺贝尔经济学奖得主是里奥尼德·赫维克兹（Leonid Hurwicz），获奖时是90岁。2007年诺贝尔经济学奖授予里奥尼德·赫维克兹、埃里克·马斯金和罗杰·迈尔森等3名美国经济学家，以表彰他们在创建和发展“机制设计理论”方面所作的贡献。赫维克兹在获得诺贝尔经济学奖后一年去世。

67： 诺贝尔经济学奖得主的平均年龄是67岁。

来源：澎湃新闻网 2016.10.10    

原文： 美国两教授因契约理论获经济学诺奖，哈特曾任上海交大顾问